نحوه ارائه لوریج به تریدرها

بروکر کیست و چرا ورود به فارکس را رایگان کرده اند؟

بروکر یا همان broker در لغت به معنای واسط بوده و هنگامیکه که این کلمه در کنار Forex قرار گیرد، به معنای واسط بازار بین‌المللی فارکس است. بروکر در بازار فارکس همان نقشی را دارد که کارگزاری‌های بورس ایران برای ورود نحوه ارائه لوریج به تریدرها و سرمایه گذاری در بازار بورس دارند. بنابراین، بروکر فارکس، همان واسط یا تسهیل کننده ورود و سرمایه گذاری در بازار فارکس بوده و امکان خرید و فروش دارایی‌های مختلف در این بازار را برای سرمایه گذاران فراهم می‌کنند. در فارکس، به جای استفاده از کلمه سرمایه گذار، از لغت تریدر یا همان Trader استفاده شده که به معنای معامله‌گر است. چرا که روش اصلی کسب درآمد و فعالیت در این بازار، خرید و فروش دارایی‌های مختلف است. در مقاله بروکر چیست از وبسایت آی آر بروکرز، ماهیت و چیستی کارگزاری‌های فارکس به صورت کامل توضیح داده شده است.

بروکرها چه خدماتی ارائه میکنند؟

اول از همه، وظیفه‌ی اصلی کارگزاری فارکس، ارائه‌ی یک پلتفرم معاملاتی به تریدرها است. تریدرها برای اینکه بتوانند وارد دنیای معاملات فارکس شوند، ابتدا باید یک نرم افزار معاملاتی را نصب کرده و سپس با باز کردن حساب در کارگزاری، یوزر و پسورد مخصوص به خود را دریافت کرده و با استفاده از نحوه ارائه لوریج به تریدرها این یوزر و پسورد، نرم افزار معاملاتی را فعال کنند. بنابراین، اولین وظیفه‌ی بروکرها، ایجاد رایگان حساب معاملاتی برای تریدرها و ایجاد دسترسی سریع و امن به بازار فارکس بوده که با کمک نرم‌افزارهای معاملاتی انجام می‌شود.

وظیفه‌ی بعدی بروکر یا در حقیقت، خدمت دیگری که بروکر ارائه می‌کند، فراهم کرد لیستی از دارایی‌های قابل معامله است. اگرچه عموما فکر می‌کنند که بازار فارکس فقط برای معامله‌ی جفت‌ارزهای ماجور و مینور است، اما در حقیقت، بروکرها دارایی‌های بیشتری را برای معامله ارائه کرده‌اند که گاها ممکن است شامل 400 آیتم معاملاتی شود. برای ارائه کردن این دارایی‌های معاملاتی و ارائه‌ی امکان خرید و فروش هر یک، بروکر ابتدا باید تعداد مشتریان خود را بالا برده تا بتواند برای هر سفارش (معامله)، طرف دیگر معامله را پیدا کرده و معاملات را در کسری از ثانیه اجرایی نماید. بنابراین، خدمت دوم بروکر، پیدا کردن مشتریان متعدد و فعال در حوزه‌های مختلف (برای دارایی‌های مختلف) و اتصال معاملات این مشتریان به یکدیگر است.

خدمت دیگری که بروکرها ارائه داده و باعث جذابیت بیشتر معامله در فارکس شده است، چیزی با عنوان اهرم معاملاتی یا همان لوریج است. لوریج به معنای پول یا سرمایه‌ای است که بروکر، بر مبنای دیپازیت اولیه تریدر به آن قرض داده تا معاملات بزرگتری انجام دهد. برای مثال، اگر یک تریدر با موجودی 100 دلاری وارد بازار شود، می‌تواند 10 تا 3،000 برابر این موجودی را از بروکر قرض گرفته و به جای اینکه با 100 دلار معامله کند، با مبالغ بسیار بیشتر معامله نماید. در این صورت (فرض کنید از اهرم 100 استفاده کرده و موجودی به 10،000 دلار افزایش یافته است)، اگر تریدر تحلیل صحیحی از بازار داشته باشد و بتواند تنها 1 درصد در جهت صحیح بازار (افزایش یا کاهش قیمت) معامله کند، سود معامله‌ی وی معادل 100 دلار خواهد بود که به همراه مبلغ اولیه، معادل 200 دلار خواهد شد. در صورتیکه اگر بدون اهرم معامله انجام دهد، تغییرات قیمت دارایی باید به اندازه‌ی 100 درصد رخ بدهد تا موجودی تریدر از 100 دلار به 200 دلار افزایش یابد.

یکی از خدماتی که تنها در ایران اهمیت پیدا می‌کند، تسهیل واریز و برداشت است. در سرتاسر دنیا، تریدرها به سادگی موجودی حساب خود را افزایش داده، معامله کرده و در نهایت، پول و سود خود را برداشت خواهند کرد. اما در ایران، به دلیل تحریم‌های بانکی، امکان واریز و برداشت مستقیم وجود نداشته و به همین جهت نیز تریدرها نمی‌توانند مستقیم (مثلا با پی پل و یا ویزا کارت)، دیپازیت خود را انجام دهند. بروکرهای فعال در ایران، حتما باید روش‌های جایگزینی را برای خدمات واریز و برداشت ارائه نمایند. سهولت واریز و برداشت، یکی از مهمترین خدمات بروکرها در ایران است.

مجوز فعالیت بروکر یا رگولاتوری

بروکرها نیز برای فعالیت کردن، باید مجوزهای لازمه را از نهادها و سازمان‌های جهانی دریافت نمایند. مجوز فعالیت بروکرها در اصطلاح فنی، رگولاتوری نام دارد. این رگوله‌ها به بروکر اجازه می‌دهد تا در سطح کشور، منطقه و یا حتی جهان فعالیت کنند. داشتن رگوله به معنای این است که عملکرد آن‌ها توسط نهاد مالی بررسی شده و سابقه‌ی عملکردی آن‌ها سفید است! در چندین مورد مشاهده شده که بروکرها اقدام به کلاهبرداری نموده و موجودی حساب مشتریان خود را بالا کشیده‌اند. این اتفاق، تنها در بروکرهایی رخ خواهد داد که یا سابقه و قدمت نداشته باشند (تازه تاسیس و بی نام و نشان) و یا تحت نظارت رگوله معتبر نباشند.

اهمیت رگولاتوری در ایران

باز هم داستان در خصوص بروکرهای فعال در ایران متفاوت بوده و عملا، هیچ بروکری نحوه ارائه لوریج به تریدرها که مجوز فعالیت یا رگولاتوری معتبر جهانی همانند CySec داشته باشد، اجازه‌ی ورود به ایران را نخواهد داشت. بنابراین، بروکرهایی که در ایران فعالیت می‌کنند یا هیچگونه رگوله‌ای ندارند و یا رگولاتوری آن‌ها معتبر نیست. بسیاری از کارگزاری‌های فعال در ایران، مستندات مربوط به ثبت شرکت در کشورهای مختلف را به عنوان رگوله معرفی کرده‌اند، اما در حقیقت، رگولاتوری چیز مجزایی بوده و هیچ ربطی به شماره ثبت در کشورهای مختلف ندارد. حتی داشتن رگولاتوری‌های که با نام آفشور ارائه شده‌اند، تاثیر خاصی بر اعتبار بروکر ندارد. بنابراین، تنها راه تشخیص کارگزاری معتبر در ایران، بررسی قدمت و تاریخچه عملکرد کارگزاری در ایران و سایر نقاط جهان است.

بروکر فارکس

فهمیدن ماهیت بروکرها، به انتخاب بهتر این واسط‌ها برای ورود به دنیای جذاب و بزرگ فارکس کمک خواهد کرد. شناختن انواع بروکر، دانستن رتبه بندی و امتیاز هر یک از آن‌ها، نه تنها ورود به سرمایه گذاری را تسهیل کرده، بلکه در میزان درآمد کسب شده در نحوه ارائه لوریج به تریدرها مجموع تریدها اثر خواهد گذاشت. اگر در خصوص روش‌های درآمدی بروکر فارکس اطلاع ندارید، این مقاله را بخوانید تا متوجه شوید که این واسط‌ها، چگونه از طریق معاملات مشتریان خود، درآمد کسب می‌کنند. بهتر است ابتدا انواع کارمزدهای دریافتی را بدانید و سپس کارگزاری خود را انتخاب کنید. میزان کارمزد و تنوع آیتم‌های ارائه شده در بروکرها، بر روند سرمایه گذاری و کسب درآمد شما قطعا اثر خواهد گذاشت. اگر به دنبال مشاوری امن و مطمئن برای ورود به دنیای فارکس هستید، مقالات و تیم پشتیبانی مجموعه آی آر بروکرز می‌تواند کمک مهمی به شما نموده تا با چشمان کامل باز، مسیر خود را انتخاب نموده و احتمال ضرر را بسیار کاهش دهید.

چرا خدمات بروکر رایگان است؟

در حقیقت هیچ بروکری خدمات خود را رایگان ارائه نکرده است. بلکه تنها افتتاح حساب معاملاتی واقعی (یا اصطلاحا ریل Real) در کارگزاری‌ها رایگان است. کارگزاری‌های فارکس، تنها مرحله ثبت نام را کاملا رایگان انجام داده و در مراحل نحوه ارائه لوریج به تریدرها بعدی، یعنی ترید کردن، از هر ترید انجام شده، کارمزد دریافت خواهند کرد. اگرچه بسیاری از بروکرها، میزان کارمزدهای خود را به شدت کاهش داده‌اند، اما با توجه به تعداد مشتریان این کارگزاری‌ها، درآمد کلی آن‌ها به عدد و رقم قابل توجهی خواهد رسید. افتتاح حساب رایگان فارکس در کارگزاری‌ها امری کاملا طبیعی بوده و حتی بسیاری از آن‌ها، بونوس‌ها و مشوق‌های دلاری برای باز کردن حساب معاملاتی ارائه کرده‌اند.

شاخص فاندینگ ریت چیست و در ارز دیجیتال بیت کوین و صرافی بایننس به چه معناست؟

فاندینگ ریت به پرداخت‌های دوره‌ای بین تریدرها می‌گویند که به کمک آن‌ها می‌توان قیمت قراردادهای آتی دائمی را به قیمت شاخص نزدیک کرد. این شاخص در مورد بیت کوین مورد توجه بسیاری از تحلیلگران است که در صرافی های بزرگی مانند بایننس به ترید مشغول هستند. اینکه فاندینگ ریت چیست و مثبت و منفی آن به چه معنا است از موضوعاتی هستند که در ادامه در مجله ی صرافی ارز دیجیتال رمزینکس به آنها می پردازیم.

فاندینگ ریت چیست؟

شاخص فاندینگ ریت به مانند شاخص ترس و طمع در مواقع خاص بسیار مورد توجه قرار م گیرد. این شاخص به پرداخت‌های دوره‌ای بین تریدرها می‌گویند که به کمک آن‌ها می‌توان قیمت قراردادهای آتی دائمی را به قیمت شاخص نزدیک کرد. همه صرافی‌های ارزهای دیجیتال از نمودارهای فاندینگ ریت برای قراردادهای دائمی استفاده می‌کنند.

شاخص فاندینگ ریت به صورت دوره‌ای و معامله‌ای ارائه داده می‌شود و واحد استاندارد آن درصد است. فاندینگ ریت بیانگر احساسات معامله گران و تریدرها است که به سبب آن در چه موقعیت‌هایی روی معاملات دائمی شرط بندی می‌کنند.

فاندینگ ریت مثبت

فاندینگ ریت مثبت (Positive) بیانگر این است که بسیاری از معامله گران گاوی (bullish) گاوی هستند و معامله گرانی که در موقعیت‌های لانگ (long) قرار دارند به آن‌هایی که در موقعیت‌های شورت (short) قرار دارند بودجه یا مبالغ را پرداخت می‌کنند.

فاندینگ ریت منفی

در مقابل شاخص فاندینگ ریت منفی (Negative) نشان دهنده این است که اغلب تریدرها خرسی (bearish) هستند و تریدرهایی که در موقعیت‌های شورت قرار دارند به آن‌هایی که موقعیت لانگ دارند مبالغ را پرداخت می‌کنند.

در قراردادهای فیوچرز (آتی) عادی، هنگامی که تریدر یک قرارداد آتی یک ماهه یا سه ماهه را معامله می‌کند، پس از پایان این دوره دو طرف معامله تسویه حساب می‌کنند. در این قراردادها میزان نرخ پرداختی در لحظه‌ای که قرارداد منقضی می‌شود، تعیین می‌شود و در زمان تسویه حساب، هیچ کدام از طرفین، موقعیت باز نخواهند داشت.

می‌دانیم که معامله گران برای قراردادهای آتی خود از این شاخص استفاده می‌کنند. قراردادهای آتی دائمی بر خلاف قراردادهای سنتی، هرگز منقضی یا تسویه نمی‌شوند، به همین دلیل ممکن است قیمت آن‌ها با دارایی‌های اساسی که ارزش خود را از آن‌ها می‌گیرند، تفاوت قابل توجهی داشته باشد. برای جلوگیری از این امر، از شاخص فاندینگ ریت استفاده می‌شود تا قیمت قراردادها را با قیمت دارایی‌ها پیوند دهند.

نمودار فاندینگ ریت با در نظر گرفتن نرخ سود هر جفت ارز دیجیتال معامله و شاخص پریمیوم (Premium Index) محاسبه می‌شود. این محاسبه فاندینگ ریت مثبت و یا منفی را نشان خواهد داد.

به‌عنوان مثال، در برخی صرافی‌ها، پرداخت‌ها هر ۸ ساعت یک بار انجام می‌شوند و با توجه به فاندینگ ریت تعیین می‌شود که چه کسی باید مبلغ را پرداخت کند. این معامله باعث می‌شود که قیمت نهایی معامله تا حد امکان به قیمت مارک (Mark Price) نزدیک باشد.

برای درک بهتر نمودار فاندینگ ریت، تصور کنید که قیمت نهایی معامله برای یک محصول در پلتفرم، به طور قابل توجهی بالاتر از قیمت مارک است. این به این معنا است که بیشتر معامله گران در موقعیت‌های لانگ قرار دارند. به این ترتیب به احتمال زیاد این معامله گران باید به آن‌هایی که موقعیت شورت دارند پرداخت کنند.

از آنجا که معامله گران از زمان پرداخت بودجه آگاه هستند، پس آن‌هایی که در این موقعیت‌ها قرار دارند تمایل کمتری به حفظ موقعیت خود دارند و در نهایت ممکن است آن را بفروشند. از این رو قیمت نهایی معامله به طور مداوم قیمت مارک را کاهش می‌دهد.

فاندینگ ریت چگونه محاسبه می شود؟

فاندینگ ریت شامل دو مؤلفه نرخ بهره و پرمیوم (premium) است.

در بایننس فیوچرز (Binance Futures)، نرخ بهره هر روز به طور میانگین ۰/۰۳ درصد است، به استثنای قراردادهایی مانند بایننس تتر (BNBUSDT)، لینک تتر (LINKUSDT) و لایت کوین تتر (LTCUSDT) که نرخ بهره آن‌ها صفر است. در مقابل پرمیوم با توجه به قیمت قرارداد دائمی و قیمت مارک متفاوت خواهد بود.

در دوره‌هایی که نوسان زیاد است، قیمت میان قرارداد دائمی و قیمت مارک ممکن است متفاوت باشد که در چنین مواردی نرخ پرمیوم با توجه به این دو کم یا زیاد می‌شود.

اگر تفاوت قیمت میان قرارداد دائمی و قیمت مارک خیلی زیاد باشد، نرخ پرمیوم نیز بالا خواهد بود و برعکس، نرخ پرمیوم پایین نشان‌دهنده این است که تفاوت قیمت میان این دو خیلی کم است.

اگر فاندینگ ریت مثبت باشد، قیمت قرارداد دائمی بالاتر از قیمت مارک خواهد بود؛ بنابراین در این صورت معامله‌گرانی که در موقعیت لانگ قرار دارند به آن‌هایی که موقعیت شورت دارند، پرداخت می‌کنند.

برعکس، فاندینگ ریت منفی به این معنا است که قیمت قراردادهای دائمی پایین‌تر از قیمت مارک قرار دارد و معامله‌گرانی که موقعیت شورت دارند به آن‌هایی که موقعیت لانگ دارند، پرداخت می‌کنند.

فاندینگ ریت به صورت همتا به همتا پرداخت می‌شوند، بنابراین صرافی هیچ هزینه‌ای بابت انجام این عمل از طرفین دریافت نمی‌کند چرا که آن‌ها پرداخت‌ها را به صورت مستقیم با یکدیگر انجام می‌دهند.

نمودار فاندینگ ریت را چطور بخوانیم؟

فاندینگ ریت تمایل زیادی به احساسات بازار و تریدرها دارد. وقتی بازار صعودی یا نزولی باشد، فاندینگ ریت به ترتیب مثبت یا منفی خواهد بود.

در زیر نموداری از این شاخص صرافی کراکن (Kraken Futures) که بر اساس قیمت بیت کوین ترسیم شده است، ارائه داده‌ایم. این شاخص در روزهای مختلف متفاوت است؛ بنابراین جهت سهولت در مشاهده ترندها ستون‌های آبی تیره را اضافه کرده‌ایم که میانگین ۷ روزه شاخص فاندینگ ریت را نشان می‌دهد.

• در دوره‌هایی که بازار شدیداً خرسی است (به‌عنوان مثال نوامبر ۲۰۱۸)، شاخص فاندینگ ریت به طور کلی منفی است و اغلب تریدرهایی که موقعیت شورت دارند به آن‌هایی که موقعیت لانگ دارند پرداخت می‌کنند.
• در دوره‌هایی که بازار شدیداً گاوی است (به‌عنوان مثال ژوئن ۲۰۱۹)، شاخص فاندینگ ریت به طور کلی مثبت است و اغلب معامله گرانی که موقعیت لانگ دارند به آن‌هایی که موقعیت شورت دارند پرداخت می‌کنند.
• لازم به ذکر است که شاخص فاندینگ ریت به تغییرات قیمت مربوط می‌شود، نه خود قیمت.

نمودار شاخص فاندینگ ریت

مثالی از فاندینگ ریت

فاندینگ ریت به طور منظم بر اساس احساسات بازار بین مثبت و منفی تغییر می‌کند، مثلاً:

• میزان فاندینگ ریت فعلی قرارداد آتی یا فیوچرز بایننس دائمی ۰/۰۰۳ درصد در ساعت (رنگ بنفش) است؛ بنابراین در این دوره فعلی آن‌هایی که در موقعیت لانگ قرار دارند به شورت‌ها پرداخت می کنند.
• با این حال، « Next Rate » منفی است (-۰/۰۰۶۹). این نشان می‌دهد که در دوره چهار ساعته بعدی میزان شاخص فاندینگ ریت به منفی تغییر می‌کند و آن‌هایی که در موقعیت شورت قرار دارند به لانگ‌ها پرداخت می‌کنند.

نمودار فاندینگ ریت

فاندینگ ریت چه تأثیری روی تریدرها دارد؟

به دلیل اینکه در انجام محاسبات بودجه میزان لوریج (leverage) یا اهرم نیز در نظر گرفته می‌شود، فاندینگ ریت ممکن است نقش بسزایی روی سود یا زیاد فرد داشته باشد. اگر تریدر از لوریج بالا استفاده کند، حتی در بازارهای کم نوسان نیز ممکن است دچار ضررهای جبران‌ناپذیر شود.

به این ترتیب، تریدرها می‌توانند استراتژی‌های مختلف تریدینگ را برای استفاده از فاندینگ ریت و سود، حتی در بازارهای کم نوسان هم توسعه دهند.

در اصل فاندینگ ریت به این منظور طراحی شده است تا تریدرها را تشویق کند که به سمت موقعیت‌هایی بروند که قیمت قرارداد دائمی را مطابق با بازارهای اسپات (spot markets) حفظ می‌کنند.

از نظر عملکرد تاریخی، فاندینگ ریت ارز دیجیتال تمایل به ارتباط با روند کلی دارایی دارند. این امر نشان‌دهنده این نیست که فاندینگ ریت بر بازارهای اسپات حکم می‌کند، بلکه برعکس این امر را نشان می‌دهد.

نمودار زیر همبستگی بین فاندینگ ریت و قیمت‌های بیت کوین در یک دوره ۳۰ روزه را نشان می‌دهد:

نمودار ۱: همبستگی میان فاندینگ ریت و تغییر در قیمت‌های بیت کوین: داده‌های جمع آوری شده از ۲۰ دسامبر ۲۰۱۹ تا ۲۰ ژانویه ۲۰۲۰.

همان‌طور که در نمودار بالا نشان داده شده است، از آغاز سال تا کنون با افزایش قیمت بیت کوین، فاندینگ ریت نیز دو برابر شده است. افزایش فاندینگ ریت، معامله‌گران را ترغیب می‌کند که به قراردادهایی که موقعیت لانگ دارند بپردازند؛ بنابراین قیمت‌ها مطابق با بازارهای اسپات حفظ می‌شوند.

مقایسه عملکرد تاریخی فاندینگ ریت در پلتفرم‌های مشتقات دیجیتالی

در حال حاضر، هفت صرافی برجسته جهان قراردادهای دائمی را به کاربران خود ارائه می‌دهند. به طور کلی، تریدرها پلتفرم‌هایی را ترجیح می‌دهند که کمترین میزان فاندینگ ریت را ارائه دهند چرا که فاندینگ ریت می‌تواند تأثیر قابل توجهی روی سود یا زیان داشته باشد.

در این قسمت یک مقایسه کلی از فاندینگ ریت معاملات آتی بیت کوین در صرافی‌های برجسته ارائه داده‌ایم:

نمودار ۲: عملکرد تاریخی فاندینگ ریت پلتفرم‌های برجسته در یک دوره ۳۰ روزه. داده‌های جمع آوری شده از ۲۱ دسامبر ۲۰۱۹ تا ۲۱ ژانویه ۲۰۲۰

به طور میانگین فاندینگ ریت در صرافی‌های بزرگ ۰/۰۱۵ درصد است. همان‌طور که اشاره کردیم این نرخ‌ها بر اساس تغییرات قیمت دارایی آن متفاوت خواهد بود.

طبق گفته وب‌سایت اسکیو، عملکرد تاریخی فاندینگ ریت در بایننس فیوچرز با میانگین ۰/۰۰۹۴ درصد، کمتر از متوسط این بازار است. به عنوان مثال، یک معامله‌گر ۹/۶ دلار برای یک موقعیت ۱۰۰۰۰۰ دلاری در بایننس فیوچرز پرداخت می‌کند، در حالی که در پلتفرم‌های دیگر، فاندینگ ریت می‌تواند ۱۰ تا ۲۰ درصد بیشتر باشد.

سخن آخر

شاخص فاندینگ ریت مفهوم جدیدی است که تنها در قراردادهای آتی دائمی وجود دارد. از آنجا که وجود این شاخص برای قراردادهای آتی دائمی بسیار حیاتی است، به نظر می‌رسد توضیحاتی اضافی و مختصر در مورد آن لازم باشد.

لوریج (Leverage) چیست؟

لوریج یا اهرم یکی از اصطلاحات پرکاربرد است که در معاملات مالی بکار می‌رود و کارگزاران بازار فارکس این ابزار را در اختیار معامله گران قرار می دهند تامعامله گران بتوانند مقادیر بزرگتری از ارز یا سهام را با مقدار کمتری وجه در حساب خود معامله کنند. به عبارت دیگر، با پولی که به شما تعلق ندارد می‌توانید٬ بیشتر خرید کنید و با آن نحوه ارائه لوریج به تریدرها پول در بازار فارکس سود کنید. لوریج باعث جذاب شدن سرمایه گذاری می شود.

لوریج (Leverage) در بازارهایی مانند بازار ارزهای دیجیتال، بازار فارکس و بورس موجب تشویق خیلی از معامله‌گران با سرمایه‌های کم به سمت این بازارهای پر ریسک شده است تا بتوانند شانس خود را برای کسب سود در این بازارها امتحان کنند.

لوریج یا اهرم در فارکس به همان میزان که برای شما سود به همراه دارد به همان میزان هم می‌تواند تا چندین برابر مبلغ سرمایه گذاری اولیه به شما ضرر بزند. پس توجه داشته باشید باید میزان و ضریب اهرم در حساب معاملاتی خود را کنترل کنید و بی گدار به آب نزنید.

لوریج و مارجین

زمانی که معامله گر یک پوزیشن معاملاتی باز می کند، مبلغ سپرده گذاری اولیه را با استفاده از Leverage افزایش می دهد تا از طریق آن سهام بیشتری خریداری کند.

مارجین به وجه نقدی می‌گویند که معامله گر برای باز نگه داشتن یک پوزیشن معاملاتی باید نحوه ارائه لوریج به تریدرها پرداخت کند. در واقع مارجین عملکردی مانند ضمانت را دارد که معاملات تجاری را از خطرات ناشی حفظ می‌کند. به زبان ساده‌تر یک معامله کننده می تواند از مارجین برای ساخت لوریج استفاده کند.

اهمیت استفاده از لوریج در معاملات بیت کوین

همانطور که می‌دانیم بیت کوین قابلیت نقد شوندگی بالایی دارد و امکان استفاده از لوریج و معاملات مارجین برای آن فراهم شده است. در واقع سرمایه گذاران و معامله گران علی‌رغم داشتن پورتفولیویی متشکل از سایر ارزهای دیجیتال، می توانند بر یک وضعیت معاملاتی معطوف شوند. هم چنین بهره‌گیری از لوریج به معامله گرهای حرفه ای و خرده سرمایه گذاران، ابزارهای بیشتری برای کسب سود در بازار ارزهای دیجیتال ارائه می‌دهد.

کارشناسان بازار ارزهای دیجیتال معتقدند که اگر فقط بتوانید بیت کوین خرید و فروش کنید و قابلیت فروش استقراضی نداشته باشید، بازار پرنوسان تر می‌شود، چرا که کاملا با احساسات مدیریت خواهد شد.

چگونه لوریج به افزایش قیمت ارز دیجیتال کمک می‌کند؟

ارز دیجیتال (بیت کوین) مانند سایر دارایی‌ها ارزش خود را از طریق معاملات در صرافی‌های مختلف جهان به دست می‌آورد. استفاده از لوریج یا اهرم و معاملات مارجین می‌تواند سبب افزایش تقاضا برای خرید و در نتیجه بالا رفتن قیمت یک دارایی شود. همچنین می‌توانند سرمایه‌های انباشته شده و سرگردان را به بازار وارد کند، در نتیجه از آنجایی که تریدرها به دنبال محافظت و استفاده از سرمایه خود در جای دیگری هستند، نقدینگی افزایش می‌یابد. لوریج یک استراتژی سرمایه‌گذاری به کمک اعتبار یا قرض است که از طرف کارگزار به معامله‌گر اعطا می‌شود. بر فرض مثال قصد دارید به اندازه 1000 دلار یک ارز دیجیتال خریداری کنید، به کمک لوریج 1:100 تنها نیاز به 100 دلار سرمایه دارید و حتی 900 دلار باقی مانده را می‌توانید در معاملات دیگر هزینه کنید. به این ترتیب می‌توانید یک سبد سرمایه‌گذاری متنوع از ارزهای مختلف در اختیار داشته باشید و سرمایه خود را مدیریت کنید.

مزایای لوریج

لوریج سرمایه شما را آزاد می کند و از این طریق می توانید معاملاتی به مراتب بزرگتر را انجام دهید؛ به عبارت دیگر شما قادر هستید سرمایه گذاری خود را در طیف وسیع تری انجام دهید. علاوه بر این اگر دارایی های مربوط به سرمایه گذاری لوریج با نرخ بالایی همراه باشند به مراتب سوددهی بسیار بیشتری در مقایسه با معاملات بلند مدت برای شما به ارمغان خواهند آورد.

معایب لوریج

عیب لوریج این است که اگر سرمایه گذاری شما با شکست روبرو شود، ضرر و زیان زیادی گریبان گیر شما خواهد شد.

بروکر آلپاری و نحوه ثبت نام در آن

بروکر آلپاری یکی از بزرگترین و معتبرترین بروکرهای بازار فارکس در سراسر جهان است. این بروکر با سابقه نزدیک به ۲۲ سال است که طیف گسترده ای از خدمات با کیفیت و سرویس‌های نوین معاملات آنلاین را در بازار فارکس به ایرانیان ارائه می‌دهد و اعتماد خیل عظیمی از تریدرهای ایرانی را به خود جلب نموده است. نزدیک به ۹۰ درصد فعالان بازار فارکس در ایران با این بروکر آشنایی دارند.

بروکر آلپاری در سال ۱۹۹۸ فعالیت خود را آغاز نمود و تاکنون با بیش از ۲۲ سال سابقه توانسته مشتریان زیادی را جذب کند. این شرکت زیر مجموعه شرکت Exinity Limited است و دفتر اصلی آن در کشور روسیه واقع شده است. تریدر‌های ۱۵۰ کشور جهان از خدمات بروکر Alpari استفاده می‌کنند و امروزه تعداد مشتریان آن از ۲ میلیون تریدر عبور کرده است. اعتبار بالا و خدمات مناسب از مهم ترین دلایل اعتماد بسیاری از تریدرها به این بروکر هستند، چرا که تقریبا در همه زمینه‌ها امتحان خود را به مشتریان خود پس داده است.

شعبه آلپاری لیمیتید در جزیره سنت وینست واقع شده و به مشتریان ایرانی خدمات ارائه می‌کند. بروکر آلپاری در کنار بروکر‌هایی مثل روبو فارکس، هات فارکس و فارکس‌تایم از بروکر‌های مشهور و پر‌طرفدار در بین تریدر‌های ایرانی به شمار می‌آید. متاسفانه در سال گذشته با سخت‌تر شدن تحریم‌ها، بروکرهای هات فارکس و فارکس‌تایم تصمیم به خروج از ایران گرفتند.

بروکر Alpari گستره‌ای از فضای معاملاتی را در اختیار مشتریان خود قرار می‌دهد که اکثرا از CFD (قراردادهای مابه‌التفاوت) هستند. در این بروکر تریدر‌ها می توانند به ۶۰ جفت ارز بازار فارکس، بازار طلا، نقره، نفت خام، گاز طبیعی، ۱۱ شاخص جهانی و سهام ۱۰ شرکت برتر ایالات متحده آمریکا دسترسی داشته و به معامله آنها بپردازند.

دلایل اعتبار بروکر آلپاری

• بروکر آلپاری دارای بیش از ۲ میلیون مشتری است که دلیل اعتبار آن خواهد بود.
• بیش از ۲۵۰ ابزار و آیتم معاملاتی را در اختیار مشتریان خود قرار داده است.
• تریدرهای زیادی از ایران در بروکر آلپاری فعالیت دارند.
• بنا به گفته مشتریان در سال‌های گذشته این بروکر پرداخت‌های منظمی داشته است.
• هر چند هیچ بروکری بدون عیب نخواهد بود، همیشه تریدر‌های آنها با مشکلات مواجه هستند، اما یکی از مهم ترین ویژگیهای بروکر آلپاری این است که برای اعتبار خود ارزش زیادی قایل است و از همین رو به شکایات و مشکلات تریدر‌ها خیلی سریع رسیدگی می‌کند.
• آلپاری پشتیبانی ۲۴ ساعته به زبان فارسی در تلگرام دارد.

پلتفرم‌های معاملاتی بروکر آلپاری

بروکر آلپاری همانند بسیاری از بروکر‌های معتبر، از پلتفرم محبوب متاتریدر ۴ و ۵ استفاده می‌کند. پلتفرم این بروکر ۴ گزینه کاربری نحوه ارائه لوریج به تریدرها را جهت انجام معاملات در اختیار کاربران خود قرار می دهد:

• متاتریدر نسخه وب
• متا تریدر نسخه دسکتاپ
• نسخه اندروید
• نسخه iOS

بروکر آلپاری برای معامله‌گران حرفه ای با حجم معاملاتی بالا، گزینه‌ای را تحت عنوان Direct platform ارائه نموده است. افراد با حجم معاملات بالاتر و سرمایه گذاران حرفه ای می‌توانند از این گزینه استفاده نمایند. پلتفرم Direct platform امکانات بالاتر و بیشتری نسبت به متاتریدر عادی دارد و برای سرمایه گذاران و تریدر‌های حرفه ای بسیار مناسب تر است. با استفاده از اپلیکیشن رسمی متاتریدر امکان معامله با موبایل نیز وجود دارد. برای این منظور کافیست تا این آپ را از پلی استور گوگل یا اپ استور متناسب با دستگاه موبایل خود دانلود نموده و اطلاعات کاربری (شامل شماره کاربری و رمز عبور ) خود را وارد نموده و به معامله بپردازید.

در بروکر آلپاری حساب استاندارد روی متاتریدر ۴ برای افراد تازه کار گزینه مناسبی است. و برای معامله گران حرفه ای استفاده از حساب‌های ECN استاندارد و ECN Pro پیشنهاد مناسبی می‌باشد. در این دو نوع حساب سفارش‌های معاملاتی با کمترین تاخیر انجام می‌شود، از این رو در بین معامله‌گران حرفه ای از محبوبیت زیادی برخوردار است.

اسپرد و کمیسیون برای جفت ارز ها

مقدار اسپرد معاملات به نوع حساب افتتاح شده در بروکر بستگی دارد. بروکر آلپاری در جفت ارز‌های محبوب تنها ۰٫۴ پیپ اسپرد دریافت می‌کند که این مقدار در بین بروکر‌ها کمترین میزان اسپرد است. حساب میکرو متا تریدر ۴ برای جفت ارز های اصلی، اسپرد ۱٫۷ پیپ ارائه می‌کند. در حالی که حساب استاندارد متای ۴ اسپرد ۰٫۴ را ارائه می‌کند. معامله گران حرفه ای نحوه ارائه لوریج به تریدرها که به دنبال معامله سهام هستند، بهتر است حساب ECN Pro را افتتاح نموده و استفاده نمایند. بروکر آلپاری در حساب ECN Pro هیچ گونه هزینه ای از معامله گر دریافت نخواهد کرد. این در حالی است که حساب ECN Normal به ازای هر لات ۳ دلار هزینه در بردارد.

میزان لوریج در بروکر آلپاری

میزان لوریج در بروکر Alpari نیز به نوع حساب فرد بستگی دارد. این بروکر برای حساب استاندارد و حساب ECN متاتریدر لوریجی تا ۱:۱۰۰۰ را ارائه می‌دهند. این در حالی است که نهایت لوریج میکرومتاتریدر ۴ برابر با ۱:۴۰۰ است. نکته حائظ اهمیت این است که با افزایش حجم معامله از میزان لوریج در دسترس کاسته می‌شود. بنابراین در معامله رمز ارز‌ها این نکته را در نظر داشته باشید.

روش‌های واریز و برداشت بروکر آلپاری

در بروکر آلپاری روش‌های مختلفی برای پرداخت‌ها (واریز و برداشت پول) وجود دارد که می توان به موارد زیر اشاره نمود:

• واریزو برداشت ریالی با استفاده از Top Change
• کارت های اعتباری که استفاده از آن برای ایرانیان مقدور نیست مگر اینکه حساب خارجی داشته باشند.
• پرفکت مانی
• وب مانی
• نتلر
• بیت کوین
• اسکریل

پروسه برداشت و واریز وجوه در بروکر آلپاری همیشه به یک میزان طول نمی‌کشد. برداشت و واریز وجه در بیشتر سرویس‌های الکترونیکی سریع تر و راحت تر انجام می‌گیرد.

در بروکر آلپاری بهترین روش برداشت و واریز وجه، استفاده از روش وب مانی است. چرا که این روش کارمزد کمتر و در حدود ۰٫۸% دارد و هم اینکه پروسه انتقال وجه آن امن و راحت است. از روش برداشت و واریز وجه وبمانی در تمامی بروکر‌ها می‌توانید استفاده نمایید.

طرح های تشویقی

یکی از شناخته‌شده‌ترین ویژگیهای بروکر آلپاری، طرح های تشویقی آن است که برای کاربران وفادار خود (loyal) ارائه می‌کند. استفاده از کش بک و ریبیت از طرح‌های تشویقی هستند که افراد بعد از تبدیل شدن به کاربران وفادار می‌توانند از آن استفاده نمایند. از این رو همیشه بخش طرح‌های تشویقی بروکر آلپاری را چک کنید.

ویژگی کپی تریدینگ

کپی تریدینگ copy trading یکی از ویژگیهای مفید و جذابی است که بروکر آلپاری برای تریدرهای تازه کار در نظر گرفته است. معامله گران تازه کاری که جدیدا وارد این حوزه شده‌اند یا وقت کافی برای آموزش فارکس ندارند، می‌توانند از بین افراد و معامله گران حرفه‌ای افرادی را انتخاب نموده و کپی تریدینگ انجام دهند. در این صورت همه معامله‌های تریدر حرفه ای کپی شده و برای معامله گر تازه کار یا شخصی که کپی تریدینگ را انتخاب نمودهبه طور خودکار انجام می‌شود.

امنیت بروکر آلپاری

آلپاری یکی از معتمدترین بروکر‌هایی است که به تریدر‌های ایرانی خدمات ارائه می‌کند. این بروکر در سابقه ۲۲ ساله خود به نحو احسن خود را به مشتریانش ثابت نموده است. آلپاری رگوله کمیسیون مالی جمهوری مائورتیوس را که از کشور های آفشور است، به دست آورده است. در صورتی که دادگاه یا تصمیم گیرندگان رای را به نفع معامله گر صادر نمایند، فرد معامله گر به عنوان عضو کمیسیون خدمات مالی این کشور، می تواند ۲۰۰۰۰ یورو به عنوان خسارت دریافت نماید. همچنین بعد از بستن حساب در آلپاری مدارک فرد به مدت ۷ سال در نزد بروکر آلپاری حفظ می‌شود.

آموزش مختصر ثبت‌نام بروکر آلپاری

خوشبختانه بخش ثبت نام در آلپاری زبان فارسی را پشتیبانی می‌کند از این رو ثبت نام در این بروکر بسیار ساده است.

1. جهت ثبت نام در بروکر آلپاری وارد صفحه ثبت نام بروکر آلپاری شوید. اطلاعات اولیه (شامل نام، نام خانوادگی، ایمیل و شماره تلفن) خود را وارد نماید.
2. در ادامه کشور و شهر خود را انتخاب نموده و بر روی گزینه ادامه کلیک کنید.
3. در ادامه کد تاییدیه ای برای ثبت نام به گوشی یا ایمیل تان (بر حسب انتخاب خودتان ) ارسال می شود.
4. کد ارسال شده را در کادر مورد نظر وارد نموده و کد امنیتی را وارد نمایید.
5. گزینه اتمام ثبت نام را کلیک کنید.
6. در مرحله بعدی بایستی رمز عبور جدیدی را برای خود انتخاب کنید.
7. حال به همین سادگی ثبت نام شما در بروکر آلپاری به اتمام رسید. در ادامه بایستی حساب آلپاری تان را تایید کنید.

تایید حساب آلپاری

1. از منوی بالا بر روی کادر حساب من و سپس بر روی گزینه «اطلاعات شخصی» کلیک کنید.
2. در منوی باز شده جنسیت، تاریخ تولد را وارد کنید.
3. گزینه تایید ایمیل را کلیک کنید تا لینک تایید به ایمیل تان ارسال شود.
4. مدارک لازم جهت تایید هویت را بارگذاری نمایید.
5. حال تایید هویت شما به اتمام رسید.
6. منتظر نحوه ارائه لوریج به تریدرها تایید حسابتان بمانید.

جمع بندی

بروکر Alpari یکی از معتبرترین بروکرهای مورد استفاده در بین تریدرهای ایرانی است. با توجه به ویژگی‌های ارائه شده در مطلب فوق امید است بتوانیم شما را با این بروکر خوش نام آشنا نموده باشیم. تا بتوانید بهترین و مناسب‌ترین بروکر را برای استفاده و ترید نمودن انتخاب نمایید.

اهرم یا لوریج بر هزینه های معامله شما چه تاثیری دارد? | درس هفتم

در این قسمت آموزش از مدیریت ریسک در بازار فارکس، ما می خواهیم نگاهی به تاثیر اهرم یا لوریج بر هزینه های معامله شما بیندازیم.

مجله افیکس کار:علاوه بر تشدید ضرر و زیان ، اهرم راه دیگری هم برای کشتن شما دارد. هرچند که این نوع مرگ بسیار کندتر است ولی زجر کش میکند.

اکثر معامله گران فارکس آینده را مشاهده نمی کنند و زمانی متوجه می شوند ،که دیگر دیر شده است.

این قاتلی که ما در مورد آن صحبت کردیم هزینه های مربوط به معاملات استفاده از اهرم بالا است.

نه تنها اهرم ضرر شما را تقویت می کند ، بلکه هزینه معامله شما را نیز به عنوان درصدی از حساب شما تقویت می کند.

چگونه اهرم بر هزینه های معامله تأثیر می گذارد

بگذارید بگوییم شما یک حساب مینی با 500 دلار باز می کنید.

شما پنج مینی لات GBP / USD خریداری می کنید که دارای 5 پیپ اسپرد است. اهرم واقعی شما 100: 1 است (50،000 دلار کل مینی لات / 500 دلار حساب).

اما این را بررسی کنید … شما 25 دلار هزینه معامله پرداخت کردید ($ 1 / x 5 pip spread پنج لات).

این 5٪ حساب شماست!

با یک معامله و هنوز بازار حتی در حال حرکت هم نیست ، شما در حال حاضر 5٪ کاهش دارید! اگر معاملات شما از دست برود ، مانده حساب شما کاهش می یابد.

با کاهش موجودی حساب ، اهرم شما افزایش می یابد.

با افزایش اهرم ، هرچه سریعتر هزینه معامله شما زیاد می شود ، پول اندکی که برای شما باقی مانده است از بین می رود.

این همان قاتل خاموش است که از او صحبت می کنم.

هرچه میزان اهرم شما بیشتر باشد ، هزینه معامله شما به عنوان درصدی از سرمایه معاملاتی شما بیشتر خواهد بود.

اهمیت انتخاب کارگزار

به همین دلیل هزینه های معامله یکی از شش فاکتور مهم در هنگام انتخاب کارگزار است.

به عنوان مثال ، اگر 10 هزار واحد یورو/دلار با اسپرد 5 پیپ ، که معادل 5 دلار هزینه معامله است ، می خواهید ، به چگونگی افزایش ارزش نسبی هزینه های معامله با اهرم در جدول زیر دقت کنید.

اهرم	مارجین مورد نیاز	هزینه مارجین مورد نیاز
200:1	$50	10.00%
100:1	$100	5.00%
50:1	$200	2.50%
33:1	$330	1.50%
20:1	$500	1.00%
10:1	$1,000	0.50%
5:1	$2,000	0.25%
3:1	$3,300	0.10%
1:1	$10,000	0.05%

اکنون آموخته اید که چگونه اهرم می تواند سود و زیان شما ، و همینطور هزینه های معامله شما را افزایش دهد.