همبستگی بین دلار و بیت کوین

کاهش همبستگی مثبت با SPX/QQQ و یک همبستگی به سرعت در حال افزایش با XAU نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران ممکن است بیت کوین را به عنوان یک پناهگاه امن نسبی ببینند، زیرا عدم اطمینان کلان ادامه دارد و پایین بازار باقی مانده است.

شاخص فاندینگ ریت چیست و در ارز دیجیتال بیت کوین و صرافی بایننس به چه معناست؟

فاندینگ ریت به پرداخت‌های دوره‌ای بین تریدرها می‌گویند که به کمک آن‌ها می‌توان قیمت قراردادهای آتی دائمی را به قیمت شاخص نزدیک کرد. این شاخص در مورد بیت کوین مورد توجه بسیاری از تحلیلگران است که در صرافی های بزرگی مانند بایننس به ترید مشغول هستند. اینکه فاندینگ ریت چیست و مثبت و منفی آن به چه معنا است از موضوعاتی هستند که در ادامه در مجله ی صرافی ارز دیجیتال رمزینکس به آنها می پردازیم.

فاندینگ ریت چیست؟

شاخص فاندینگ همبستگی بین دلار و بیت کوین ریت به مانند شاخص ترس و طمع در مواقع خاص بسیار مورد توجه قرار م گیرد. این شاخص به پرداخت‌های دوره‌ای بین تریدرها می‌گویند که به کمک آن‌ها می‌توان قیمت قراردادهای آتی دائمی را به قیمت شاخص نزدیک کرد. همه صرافی‌های ارزهای دیجیتال از نمودارهای فاندینگ ریت برای قراردادهای دائمی استفاده می‌کنند.

شاخص فاندینگ ریت به صورت دوره‌ای و معامله‌ای ارائه داده می‌شود و واحد استاندارد آن درصد است. فاندینگ ریت بیانگر احساسات معامله گران و تریدرها است که به سبب آن در چه موقعیت‌هایی روی معاملات دائمی شرط بندی می‌کنند.

فاندینگ ریت مثبت

فاندینگ ریت مثبت (Positive) بیانگر این است که بسیاری از معامله گران گاوی (bullish) گاوی هستند و معامله گرانی که در موقعیت‌های لانگ (long) قرار دارند به آن‌هایی که در موقعیت‌های شورت (short) قرار دارند بودجه یا مبالغ را پرداخت می‌کنند.

فاندینگ ریت منفی

در مقابل شاخص فاندینگ ریت منفی (Negative) نشان دهنده این است که اغلب تریدرها خرسی (bearish) هستند و تریدرهایی که در موقعیت‌های شورت قرار دارند به آن‌هایی که موقعیت لانگ دارند مبالغ را پرداخت می‌کنند.

در قراردادهای فیوچرز (آتی) عادی، هنگامی که تریدر یک قرارداد آتی یک ماهه یا سه ماهه را معامله می‌کند، پس از پایان این دوره دو طرف معامله تسویه حساب می‌کنند. در این قراردادها میزان نرخ پرداختی در لحظه‌ای که قرارداد منقضی می‌شود، تعیین می‌شود و در زمان تسویه حساب، هیچ کدام از طرفین، موقعیت باز نخواهند داشت.

می‌دانیم که معامله گران برای قراردادهای آتی خود از این شاخص استفاده می‌کنند. قراردادهای آتی دائمی بر خلاف قراردادهای سنتی، هرگز منقضی یا تسویه نمی‌شوند، به همین دلیل ممکن است قیمت آن‌ها با دارایی‌های اساسی که ارزش خود را از آن‌ها می‌گیرند، تفاوت قابل توجهی داشته باشد. برای جلوگیری از این امر، از شاخص فاندینگ ریت استفاده می‌شود تا قیمت قراردادها را با قیمت دارایی‌ها پیوند دهند.

نمودار فاندینگ ریت با در نظر گرفتن نرخ سود هر جفت ارز دیجیتال معامله و شاخص پریمیوم (Premium Index) محاسبه می‌شود. این محاسبه فاندینگ ریت مثبت و یا منفی را نشان خواهد داد.

به‌عنوان مثال، در برخی صرافی‌ها، پرداخت‌ها هر ۸ ساعت یک بار انجام می‌شوند و با توجه به فاندینگ ریت تعیین می‌شود که چه کسی باید مبلغ را پرداخت کند. این معامله باعث می‌شود که قیمت نهایی معامله تا حد امکان به قیمت مارک (Mark Price) نزدیک باشد.

برای درک بهتر نمودار فاندینگ ریت، تصور کنید که قیمت نهایی معامله برای یک محصول در پلتفرم، به طور قابل توجهی بالاتر از قیمت مارک است. این به این معنا است که بیشتر معامله گران در موقعیت‌های لانگ قرار دارند. به این ترتیب به احتمال زیاد این معامله گران باید به آن‌هایی که موقعیت شورت دارند پرداخت کنند.

از آنجا که معامله گران از زمان پرداخت بودجه آگاه هستند، پس آن‌هایی که در این موقعیت‌ها قرار دارند تمایل کمتری به حفظ موقعیت خود دارند و در نهایت ممکن است آن را بفروشند. از این رو قیمت نهایی معامله به طور مداوم قیمت مارک را کاهش می‌دهد.

فاندینگ ریت چگونه محاسبه می شود؟

فاندینگ ریت شامل دو مؤلفه نرخ بهره و پرمیوم (premium) است.

در بایننس فیوچرز (Binance Futures)، نرخ بهره هر روز به طور میانگین ۰/۰۳ درصد است، به استثنای قراردادهایی مانند بایننس تتر (BNBUSDT)، لینک تتر (LINKUSDT) و لایت کوین تتر (LTCUSDT) که نرخ بهره آن‌ها صفر است. در مقابل پرمیوم با توجه به قیمت قرارداد دائمی و قیمت مارک متفاوت خواهد بود.

در دوره‌هایی که نوسان زیاد است، قیمت میان قرارداد دائمی و قیمت مارک ممکن است متفاوت باشد که در چنین مواردی نرخ پرمیوم با توجه به این دو کم یا زیاد می‌شود.

اگر تفاوت قیمت میان قرارداد دائمی و قیمت مارک خیلی زیاد باشد، نرخ پرمیوم نیز بالا خواهد بود و برعکس، نرخ پرمیوم پایین نشان‌دهنده این است که تفاوت قیمت میان این دو خیلی کم است.

اگر فاندینگ ریت مثبت باشد، قیمت قرارداد دائمی بالاتر از قیمت مارک خواهد بود؛ بنابراین در این صورت معامله‌گرانی که در موقعیت لانگ قرار دارند به آن‌هایی که موقعیت شورت دارند، پرداخت می‌کنند.

برعکس، فاندینگ ریت منفی به این معنا است که قیمت قراردادهای دائمی پایین‌تر از قیمت مارک قرار دارد و معامله‌گرانی که موقعیت شورت دارند به آن‌هایی که موقعیت لانگ دارند، پرداخت می‌کنند.

فاندینگ ریت به صورت همتا به همتا پرداخت می‌شوند، بنابراین صرافی هیچ هزینه‌ای بابت انجام این عمل از طرفین دریافت نمی‌کند چرا که آن‌ها پرداخت‌ها را به صورت مستقیم با یکدیگر انجام می‌دهند.

نمودار فاندینگ ریت را چطور بخوانیم؟

فاندینگ ریت تمایل زیادی به احساسات بازار و تریدرها دارد. وقتی بازار صعودی یا نزولی باشد، فاندینگ ریت به ترتیب مثبت یا منفی خواهد بود.

در زیر نموداری از این شاخص صرافی کراکن (Kraken Futures) که بر اساس قیمت بیت کوین ترسیم شده است، ارائه داده‌ایم. این شاخص در روزهای مختلف متفاوت است؛ بنابراین جهت سهولت در مشاهده ترندها ستون‌های آبی تیره را اضافه کرده‌ایم که میانگین ۷ روزه شاخص فاندینگ ریت را نشان می‌دهد.

• در دوره‌هایی که بازار شدیداً خرسی است (به‌عنوان مثال نوامبر ۲۰۱۸)، شاخص فاندینگ ریت به طور کلی منفی است و اغلب تریدرهایی که موقعیت شورت دارند به آن‌هایی که موقعیت لانگ دارند پرداخت می‌کنند.
• در دوره‌هایی که بازار شدیداً همبستگی بین دلار و بیت کوین گاوی است (به‌عنوان مثال ژوئن ۲۰۱۹)، شاخص فاندینگ ریت به طور کلی مثبت است و اغلب معامله گرانی که موقعیت لانگ دارند به آن‌هایی که موقعیت شورت دارند پرداخت می‌کنند.
• لازم به ذکر است که شاخص فاندینگ ریت به تغییرات قیمت مربوط می‌شود، نه خود قیمت.

نمودار شاخص فاندینگ ریت

مثالی از فاندینگ ریت

فاندینگ ریت به طور منظم بر اساس احساسات بازار بین مثبت و منفی تغییر می‌کند، همبستگی بین دلار و بیت کوین مثلاً:

• میزان فاندینگ ریت فعلی قرارداد آتی یا فیوچرز بایننس دائمی ۰/۰۰۳ درصد در ساعت (رنگ بنفش) است؛ بنابراین در این دوره فعلی آن‌هایی که در موقعیت لانگ قرار دارند به شورت‌ها پرداخت می کنند.
• با این حال، « Next Rate » منفی است (-۰/۰۰۶۹). این نشان می‌دهد که در دوره چهار ساعته بعدی میزان شاخص فاندینگ ریت به منفی تغییر می‌کند و آن‌هایی که در موقعیت شورت قرار دارند به لانگ‌ها پرداخت می‌کنند.

نمودار فاندینگ ریت

فاندینگ ریت چه تأثیری روی تریدرها دارد؟

به دلیل اینکه در انجام محاسبات بودجه میزان لوریج (leverage) یا اهرم نیز در نظر گرفته می‌شود، فاندینگ ریت ممکن است نقش بسزایی روی سود یا زیاد فرد داشته باشد. اگر تریدر از لوریج بالا استفاده کند، حتی در بازارهای کم نوسان نیز ممکن است دچار ضررهای جبران‌ناپذیر شود.

به این ترتیب، تریدرها می‌توانند استراتژی‌های مختلف تریدینگ را برای استفاده از فاندینگ ریت و سود، حتی در بازارهای کم نوسان هم توسعه دهند.

در اصل فاندینگ ریت به این منظور طراحی شده است تا تریدرها را تشویق کند که به سمت موقعیت‌هایی بروند همبستگی بین دلار و بیت کوین که قیمت قرارداد دائمی را مطابق با بازارهای اسپات (spot markets) حفظ می‌کنند.

از نظر عملکرد تاریخی، فاندینگ ریت ارز دیجیتال تمایل به ارتباط با روند کلی دارایی دارند. این امر نشان‌دهنده این نیست که فاندینگ ریت بر بازارهای اسپات حکم می‌کند، بلکه برعکس این امر را نشان می‌دهد.

نمودار زیر همبستگی بین فاندینگ ریت و قیمت‌های بیت کوین در یک دوره ۳۰ روزه را نشان می‌دهد:

نمودار ۱: همبستگی میان فاندینگ ریت و تغییر در قیمت‌های بیت کوین: داده‌های جمع آوری شده از ۲۰ دسامبر ۲۰۱۹ تا ۲۰ ژانویه ۲۰۲۰.

همان‌طور که در نمودار بالا نشان داده شده است، از آغاز سال تا کنون با افزایش قیمت بیت کوین، فاندینگ ریت نیز دو برابر شده است. افزایش فاندینگ ریت، معامله‌گران را ترغیب می‌کند که به قراردادهایی که موقعیت لانگ دارند بپردازند؛ بنابراین قیمت‌ها مطابق با بازارهای اسپات حفظ می‌شوند.

مقایسه عملکرد تاریخی فاندینگ ریت در پلتفرم‌های مشتقات دیجیتالی

در حال حاضر، هفت صرافی برجسته جهان قراردادهای دائمی را به کاربران خود ارائه می‌دهند. به طور کلی، تریدرها پلتفرم‌هایی را ترجیح می‌دهند که کمترین میزان فاندینگ ریت را ارائه دهند چرا که فاندینگ ریت می‌تواند تأثیر قابل توجهی روی سود یا زیان داشته باشد.

در این قسمت یک مقایسه کلی از فاندینگ ریت معاملات آتی بیت کوین در صرافی‌های برجسته ارائه داده‌ایم:

نمودار ۲: عملکرد تاریخی فاندینگ ریت پلتفرم‌های برجسته در یک دوره ۳۰ روزه. داده‌های جمع آوری شده از ۲۱ دسامبر ۲۰۱۹ تا ۲۱ ژانویه ۲۰۲۰

به طور میانگین فاندینگ ریت در صرافی‌های بزرگ ۰/۰۱۵ درصد است. همان‌طور که اشاره کردیم این نرخ‌ها بر اساس تغییرات قیمت دارایی آن متفاوت خواهد بود.

طبق گفته وب‌سایت اسکیو، عملکرد تاریخی فاندینگ ریت در بایننس فیوچرز با میانگین ۰/۰۰۹۴ درصد، کمتر از متوسط این بازار است. به عنوان مثال، یک معامله‌گر ۹/۶ دلار برای یک موقعیت ۱۰۰۰۰۰ دلاری در بایننس فیوچرز پرداخت می‌کند، در حالی که در پلتفرم‌های دیگر، فاندینگ ریت می‌تواند ۱۰ تا ۲۰ درصد بیشتر باشد.

سخن آخر

شاخص فاندینگ ریت مفهوم جدیدی است که تنها در قراردادهای آتی دائمی وجود دارد. از آنجا که وجود این شاخص برای قراردادهای آتی دائمی بسیار حیاتی است، به نظر می‌رسد توضیحاتی اضافی و مختصر در مورد آن لازم باشد.

همبستگی طلا و بیت کوین نشان می دهد که بیت کوین به پناهگاه امن تبدیل می شود: BofA

استراتژیست های BofA نوشتند که همبستگی رو به رشد بیت کوین با طلا، S&P 500 و نزدک 100 نشان می دهد که سرمایه گذاران بیت کوین را به عنوان یک “پناهگاه امن نسبی” می بینند.

با وجود ادامه بازار نزولی ارزهای دیجیتال، به عنوان یک پناهگاه امن، یک مطالعه جدید نشان می دهد سرمایه گذاران به طور فزاینده ای به بیت کوین نگاه می کنند.

به گفته استراتژیست های دیجیتال در بانک آمریکا، افزایش همبستگی بین بیت کوین و طلا (XAU) یکی از شاخص های اصلی نشان دهنده اعتماد سرمایه گذاران به بیت کوین در بحبوحه رکود اقتصادی مداوم است.

همبستگی بیت کوین با طلا – که معمولاً به عنوان محافظ تورم در نظر گرفته می شود – امسال در حال افزایش بوده و در اوایل اکتبر به بالاترین سطح سالانه خود رسیده است . آلکش شاه و اندرو ماس، استراتژیست های BofA در این گزارش گفتند که روند رو به رشد همبستگی پس از اینکه از ژوئن 2021 نزدیک به صفر باقی ماند و در مارس 2022 منفی شد، در 5 سپتامبر آغاز شد.

استراتژیست ها نوشتند: «بیت کوین یک دارایی عرضه ثابت است که ممکن است در نهایت به یک محافظ تورم تبدیل شود. رشد همبستگی BTC/XAU تنها شاخصی نیست که نشان دهنده اعتماد رو به رشد سرمایه گذاران به بیت کوین به عنوان ذخیره ارزش است.

منبع: بانک آمریکا

بیت کوین همچنین به طور فزاینده ای با سهام عمده ای مانند S&P 500 (SPX) و نزدک 100 (QQQ) در ارتباط است. استراتژیست های BofA نوشتند که ارتباط بین بیت کوین و هر دو SPX و QQQ در 13 سپتامبر به بالاترین حد خود رسید.

کاهش همبستگی مثبت با SPX/QQQ و یک همبستگی به سرعت در حال افزایش با XAU نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران ممکن است بیت کوین را به عنوان یک پناهگاه امن نسبی ببینند، زیرا عدم اطمینان کلان ادامه دارد و پایین بازار باقی مانده است.

استراتژیست های BofA همچنین به جریان های عظیم بیت کوین از صرافی ها به کیف پول های شخصی یا خود میزبان اشاره کردند. بر اساس این مطالعه، جریان خروجی هفتگی صرافی بیت کوین در اوایل اکتبر بیشترین میزان از اواسط ژوئن بوده است که سومین هفته متوالی خروجی را رقم زد. این استراتژیست ها تاکید کردند که خروجی های زیاد و مستمر به کیف پول های شخصی نشان دهنده فشار فروش محدود کوتاه مدت است و اظهار داشتند:

همبستگی بیت کوین و طلا در حال افزایش است

استراتژیست‌های بانک آمریکا از تحولات اخیر پیرامون بیت کوین و طلا نتایج صعودی می‌گیرند. طبق گزارش منتشر شده توسط بلومبرگ، همبستگی ۴۰ روزه بین بیت‌کوین و طلا، در زمان انتشار گزارش، نزدیک به ۰٫۵۰ بود. درحالی که این رقم در ماه اوت به صفر رسید.

به گزارش تجارت‌نیوز، در حالی که همبستگی بین بیت کوین و طلا در حال افزایش است، استراتژیست‌های بانک آمریکا متوجه رکود در ارتباط بیت‌کوین با S&P 500 و Nasdaq شدند. این رقم در حال حاضر به ترتیب ۰٫۶۹ و ۰٫۷۲ است.

همانطور که استراتژیست‌ها می‌گویند، «بیت کوین یک همبستگی مثبت رو به کاهش با SPX و یک همبستگی در حال افزایش با طلا نشان می‌دهد که سرمایه‌گذاران ممکن است بیت کوین را به عنوان یک پناهگاه امن نسبی ببینند، زیرا شرایط عدم اطمینان در سطح کلان ادامه دارد و پایین‌ترین سطح بازار رمزارز همچنان در انتظار تحقق است.

این افزایش برای بیت کوین خوب است؟

در طول ناآرامی‌های اقتصادی، مردم هجوم می‌آورند تا پول نقد خود را در انواع دارایی‌های مختلف پارک کنند. دارایی مورد علاقه اکثر سرمایه‌گذاران معمولاً املاک و مستغلات یا طلا است. تورم در بازار املاک و مستغلات، طلا را به عنوان گزینه مناسب بعدی باقی می‌گذارد. در ادامه این احتمال وجود دارد که سرمایه‌گذاران بیت‌کوین را به عنوان یک سرمایه‌گذاری جایگزین ببینند.

نظرات اخیر مایک نووگراتز، مدیرعامل Galaxy Digital با دیدگاه استراتژیست‌ها مطابقت دارد. نووگراتز در حالی که در کنفرانس سرمایه‌گذاران C4K در ۲۰ اکتبر صحبت می‌کرد، بیت کوین را «قناری در معدن زغال سنگ» توصیف کرد.

روند روزانه بیت‌کوین، منبع: Tradingview روند روزانه طلا، منبع: Tradingview

همبستگی در بالاترین حد سالانه

Kaiko Research در اوایل این ماه گزارش داد که همبستگی بیت کوین و طلا در بالاترین حد سالانه خود قرار دارد. این گزارش بر اساس مطالعات کلان این شرکت بود.

تقویت دلار آمریکا در برابر سایر ارزهای فیات مانند پوند و یورو، همراه با افزایش مکرر نرخ بهره توسط فدرال رزرو ایالات متحده به عنوان دلایل افزایش این همبستگی، در کنار عوامل دیگر شناخته می‌شود.

داده‌های CoinMarketCap همچنین نشان داد که بیت‌کوین در حال حاضر با قیمت ۱۹۱۸۳ دلار معامله می‌شود که نسبت به ۲۱ اکتبر ۱٫۲۰ درصد افزایش داشته است. ارزش بازار آن نیز ۳۶۸ میلیارد دلار بود و حجم معاملات ۲۴ ساعته آن در سطح ۲۸٫۵ میلیارد دلار قرار داشت.

کلارا مدالی، سرپرست گروه تحقیقاتی کریپتو کایکو، می‌گوید: «می‌توانیم شاهد جدایی جزئی بازارهای ارز دیجیتال و سهام باشیم که این موضوع در افزایش همبستگی BTC با طلا منعکس می‌شود.

طبق گفته کایکو، هفته گذشته، همبستگی ۳۰ روزه بین این دو دارایی به بیش از ۰٫۳ رسید که بالاترین میزان در بیش از یک سال گذشته است. گفتنی است همبستگی ۳۰ روزه بین طلا و بیت‌کوین از اواخر سال گذشته بین مثبت و منفی ۰٫۲ متغیر بوده است.

مقدار ۰٫۳ برای این شاخص به طور کلی همبستگی بین دلار و بیت کوین نشان دهنده یک همبستگی کم مثبت و مقدار ۰٫۵ نسبتا قوی است، در حالی که اعداد منفی نشان دهنده همبستگی ضعیف هستند.

مطمئناً، بیت ‎کوین امسال بسیار شدیدتر از طلا سقوط کرده است. همچنین جنگ همبستگی بین دلار و بیت کوین روسیه و اوکراین و پیامدهای اقتصادی در اواخر زمستان و ادامه آن در فصل بهار نیز بیت کوین را در جمله بازارهای پرریسک قرار داد.

اما این جدایی با گذشت زمان کاهش یافت زیرا سرمایه‌گذاران به دنبال زمین محکمی بودند که از نوسانات اقتصادی گسترده‌تر امسال مصون باشند. طرفداران بیت کوین مدتهاست بر این باور بوده‌اند که این دارایی می‌تواند در مواقع آشفتگی اقتصادی به عنوان یک پوشش مالی همبستگی بین دلار و بیت کوین عمل کند. آن‌ها این رمزارز را به طلا تشبیه می‌کنند، که سرمایه‌گذاران از لحاظ تاریخی به توانایی آن در حفظ ارزش احترام می‌گذارند.

بیت کوین و سهام

کایکو خاطرنشان کرد که بازارهای کریپتو در سه ماهه سوم عملکرد بهتری نسبت به دارایی‌های سنتی داشتند، به ویژه بیت‌کوین، که در این دوره حدود یک درصد سقوط کرد در حالی که S&P 500 نزدیک به ۵ درصد افت داشت. همچنین میانگین شاخص صنعتی داوجونز و نزدک (Nasdaq) به ترتیب ۶ درصد و ۴ سقوط را تجربه کردند.

Kaiko در ادامه گفت هنوز خیلی زود است که بگوییم آیا همبستگی بیت‌کوین و طلا در طول زمان تقویت می‌شود یا تضعیف خواهد شد. او همچنین همبستگی مثبت ضعیف فعلی را با نوسانات پایین بیت‌کوین مرتبط دانست. بیت‌کوین در بازه دو ماه گذشته در یک ناحیه محدود ۱۹۰۰۰ تا ۲۲۰۰۰ دلار قرار داشت.

چارلی موریس، مدیر ارشد سرمایه‌گذاری در ByteTree ، گفت که انتظار دارد با تقویت دلار آمریکا در بحبوحه سیاست‌های پولی، همبستگی بین طلا و بیت‌کوین «بیش از حد معمول» باقی بماند.

موریس همچنین گفت که انتظار دارد « تا اواسط سال ۲۰۲۳، یا شاید زودتر، دلار دیگر بدین شکل نخواهد بود» و طلا و بیت‌کوین به همبستگی کم یا منفی باز خواهند گشت.

همبستگی بیت کوین با سهام از بین رفت؟

با اینکه بارها گفته شده بازار رمزارزها با بازار سهام همبستگی دارد، اکنون که شاهد رشد قابل توجه بازار سهام هستیم، بیت کوین روند نزولی در پیش گرفته است.

اقتصاد آنلاین – مهسا نجاتی؛ بیت‌کوین، بزرگترین رمزارز جهان، در زمان نوشتن این خبر، همچنان به روند ثابت خود ادامه می‌دهد. قیمت این رمزارز در حال حاضر 19 هزار و 339 دلار است که حدود 1 درصد نسبت به 24 ساعت گذشته افت را تجربه کرده است.

اتریوم، بزرگترین آلت‌کوین بازار رمزارزها نیز در وضعیت قرمز قرار دارد.

در این میان، سهام ایالات متحده عملکرد بسیار بهتری نسبت به ارزهای دیجیتال دارند که به نظر می‌رسد خبر ناخوشایندی برای افرادی که به بازار رمزارزها دیدگاه صعودی داشتند، باشد.

شاخص اس اند پی500، 1.9 درصد رشد را تجربه کرد. شاخص نزدک نیز با افزایش ارزش 2.2 درصدی، به روند صعودی خود ادامه داد.

لازم است اشاره شود که نام‌های بزرگی مانند آمازون، مایکروسافت و متا پیشتاز این رالی هستند. شاخص داوجونز نیز جهش قابل توجهی تجربه کرد و بیش از 500 واحد رشد داشت.

بازار سهام روز دوشنبه به لطف دستاوردهای چشمگی، شاهد رشد بود. سهام بانک‌های سرمایه‌گذاری بالاتر از انتظارات عمل کردند و گلدمن ساکس تقریبا 4 درصد افزایش یافت.

با ادامه فصل دستاوردها، بازار اکنون بار دیگر در حالت رالی قرار دارد. با این حال، این خوش‌بینی ممکن است نابهنگام باشد؛ زیرا افزایش نرخ بهره در آینده در راه است.

انتظار می‌رود فدرال رزرو در ماه نوامبر نرخ بهره را 0.75 درصد افزایش دهد. با وجود اینکه فدرال رزرو در تلاش بوده وضعیت تورم را با افزایش نرخ بهره کنترل کند، اما بازار کار ایالات متحده همچنان باثبات باقی مانده است.

لاکوس بوجاس، رییس تحقیقات اقتصاد کلان جهانی همبستگی بین دلار و بیت کوین در جی‌پی‌مورگان، معتقد است که عملکرد سهام تا حد زیادی به تصمیمات بانک‌های مرکزی در سراسر جهان در مورد سیاست پولی آنها بستگی دارد.

همبستگی قوی بین سهام ایالات متحده و ارزهای دیجیتال روایت غالب سال گذشته بوده است. سهام عملا با شاخص نزدک همبستگی داشته است؛ از این رو سرمایه‌گذاران در حال حاضر با دقت داده‌های اقتصاد کلان را دنبال می‌کنند تا بتوانند در بازار حرکت کنند.

همبستگی بین BTC و USDCAD | مقایسه نمودار بیت کوین با دلار کانادا

مجله افیکس‌کار: در این پست همبستگی بین BTC و USDCAD به همراه نمودار آورده شده است.

نمودار قیمت 1 ساعته USDCAD را در زیر مشاهده کنید. بامداد امروز ، USD/CAD با حرکت سریع افزایشی خود را از 1.2590 به 1.2643 رساند ، قیمت در نزدیکی بالاترین سطح خود تثبیت شد و یک الگوی پرچم کوتاه مدت ایجاد کرد ، در حالی که RSI سعی می کند از قلمرو اوربات خارج شود ، در حال حاضر در 76.40 قرار دارد. تارگت برای الگوی پرچم نزدیک به 1.2690 است.

روی نمودار USD/CAD نمودار قیمت بیت کوین (خط نارنجی) رسم شده است. این دو دارایی تا اواخر رابطه معکوس داشته اند. بنابراین ، با افزایش معاملات بیت کوین ، USD/CAD کمتر معامله می شود و برعکس. همچنین در پایین نمودار ضریب همبستگی بین USD/CAD و بیت کوین مشاهده می شود. این استحکام رابطه را در جهت حرکت بین 2 دارایی اندازه گیری می کند. در حال حاضر -0.94 است! ، عدد -1.00 یک همبستگی منفی کامل است ، به این معنی که آنها 100 درصد از مواقع در جهت مخالف حرکت می کنند. -0.94 بسیار نزدیک است!

نمودار همبستگی بین BTC و USDCAD

همبستگی جهت حرکت را مشخص می کند ، نه قدرت حرکت را. نباید تصور کرد که اگر BTC یک حرکت قوی در یک جهت داشته باشد ، USD/CAD یک حرکت قوی در جهت مخالف خواهد داشت ، فقط باید بر اساس همبستگی 1 ساعته در جهت مخالف حرکت کند.

هدف بیت کوین بر اساس الگوی پرچم امروز نزدیک به 45000 است. اگر ارز رمزنگاری شده حرکت به سمت هدف را تکمیل کند ، USD/CAD باید افزایشی باشد. معامله گران ارز می توانند از این رابطه بین 2 دارایی به عنوان یک ابزار استفاده کنند. اگر BTC همچنان به حرکت نزولی خود ادامه دهد ، معامله گران با توجه به همبستگی فعلی ممکن است پوزیشن خرید را در USD/CAD در نظر بگیرند.

توجه داشته باشید که این فقط یک نمودار 1 ساعته است. این همبستگی در بازه های زمانی بلند مدت ضعیف تر است. همچنین ، همانطور که از نوسانات ضریب همبستگی می توان دریافت ، با گذشت زمان تغییر می کند. بهتر است از این شاخص زمانی استفاده کنید که بالای +0.80 یا زیر -0.80 باشد.